隨機漫步的傻瓜-讀書筆記

本書的作者是，納西姆·塔勒布，華爾街最有傳奇色彩的對沖基金經理。他的職業生涯經歷了三次美國股市大崩盤，對別人來說意味着重大損失，他卻都賺得盆滿缽滿。塔勒布在金融實踐中的巨大成功，讓他的黑天鵝理論廣為流傳，這本書也成為了應對不確定性的必讀經典。他的代表作還有《黑天鵝》、《反脆弱》等。塔勒布在《隨機漫步的傻瓜》中指出：你的成功不見得是因為比其他人高明，而很可能是運氣的結果。以深刻獨到的視角，告訴你這個隨機世界的規律和運行方式。

隨機性雖然無法避免，但我們可以學着接受它。就像在投資市場上，如果一個小概率事件可以帶來巨額回報，為什麼不在這個事件上持續下注呢？換一種思維方式，做「隨機漫步的傻瓜」，我們對人生的了解無疑將大為增進。本書就帶我們了解了隨機性概率在我們日常生活中的運用。

黑天鵝事件重要性

歐洲人觀察了上千年，見到的天鵝全部是白天鵝，於是得出結論：所有的天鵝都是白的。後來歐洲人發現了澳洲，一上岸竟發現有黑天鵝。只是看見一隻黑天鵝，這個事件就足以推翻幾百年來數百萬次觀察總結出來的，幾百年來一直信奉、一直靈驗的歷史結論。塔勒布稱這類極少發生，而一旦發生就會有顛覆性影響的事件為黑天鵝事件。

作者長年在美國證券交易所工作，他經常看到身邊的朋友和同事經歷黑天鵝事件。所以他的理財習慣非常謹慎，給自己留好保底的錢，讓自己用最穩定的方式去投資，這才是最重要的。不管贏的概率多大，永遠不要押上自己全部的籌碼。

比如，巴菲特如此總結一生投資賺錢的經驗：投資成功，只要能夠儘量避免犯下重大錯誤，投資者只需要做很少的正確事情就足以保證盈利了。

巴菲特的成功秘訣可以歸納為兩個基本點：一是成大功，二是避大險。成大功，才能賺大錢，但避大險更重要。很多人開始成了大功，後來卻未能避開大險，結果死得很慘。只有很少人活到最後，賺到最後，笑到最後。投資是長跑，比賽結束時才真正見分曉。人類有損失厭噁心理，在資本市場中，止損能力也是一種賺錢的手段和能力。

舉個例子：

假設有個行為古怪且無聊的企業大亨，拿出1000萬美元和你玩俄羅斯轉盤，他準備了一把左輪手槍，可裝6發子彈的彈夾只裝一顆子彈，然後對準你的頭扣動扳機。每次扣動扳機稱做一段歷史，因此總共有6段歷史，每段歷史的概率相同。其中的5段歷史會使你發大財，而另一段歷史則會導出一個統計數字，也就是一則死因難堪但很有創意的訃聞。

俄羅斯轉盤遊戲，有六分之一的概率死亡，但能獲得1000萬。這個錢不管有多少都不值得去賺，因為最壞的結果誰都承受不了。人類有一個習慣，就是在遇到黑天鵝事件之後要找各種各樣的解釋，來獲得心理上的舒適感和對未來的掌控感。

概率思維的重要性

任何一件事情在發生之前都有一個發生的概率，這個概率既不是百分之百，也不是零。一件事不管它發生的概率有多小，它都有可能發生，而只要它發生了，它在歷史中就占百分之百。概率論中有一個定律叫做「大數定律」，它是說當一個實驗次數足夠多的時候，事件出現的頻率就無限接近於此事發生的概率。很多賭徒就極端相信這個大數定律。

舉個例子：

比如，賭博。當連續出現六次「大」的時候，第七次很多人就會覺得它會傾向於出現「小」，然後把全部的家當押上去，接着就會傾家蕩產。所以我們要了解每一次概率之間發生的不相關性。

存活者偏差的重要性

由於我們只看到成功者，而由此形成對機遇的歪曲看法，比如說我們常會認為長得英俊漂亮的人薪水會比較高，其實這是因為我們經常只會注意到那些薪水比較高的人，或者說那些薪水比較高的人容易被我們注意到罷了。「存活者偏差」也叫「墓地理論」，我們通常只關注那些顯而易見的樣本，卻常常忽視那些沒有機會出現的樣本。

舉個例子：

二戰時期，一個英國皇家空軍作戰指揮官邀請哥倫比亞大學的統計學教授幫助改進飛機。統計圖表示，所有的飛機都是機翼中彈最多，駕駛艙和尾部基本上沒有中彈。教授指出，最應該加強的地方是那些沒有中彈的位置，因為那些機艙和尾部中彈的飛機根本就沒有機會回來，它們不在這個樣本之內。研究者越關注彈痕，他離真相就越遠。這種取樣的偏差在我們的日常生活中也隨處可見，因為失敗而壓根就觀察不到。

再舉個例子：

很多騙子，用短信群發或者是郵件群發信息，第一次給其中的2500人發某一隻股票會漲的信息，然後給另外2500人發某一隻股票會跌的信息。第二次再把這2500人分成兩撥，一撥發股票會漲的信息，另一撥繼續發股票會跌的信息。然後不斷地往下分，最後，總有幾個人是連續接到預測百分之百準確的信息的。

這個時候，騙子就成功的欺騙了他們。把錢委託給這個騙子，騙子拿上錢就跑路。存活者偏差的另一種形式，是人們普遍相信事情會自然而然地往好的方向發展。這種思維模式就是在短時間內，他相信事物是隨機的，但是長時間內他就不相信事物有隨機性了。

舉個例子：

假設我昨天花了10000塊錢買了一隻股票，今天漲到了20000，大家可能會認為是運氣。但是如果我去年就買了這隻股票，今天賺了20000，這個時候，大家就不會認為我只是靠運氣了。那麼，說了這麼多，也就是說隨機性的概率誤區的問題，那麼，如何避免隨機性的誤區呢？

破除路徑依賴

由於進化的目的，我們在基因上便會持守已經投注了不少時間的觀念。也就是說，因為我們在這個觀念上投入的時間比其它的多，因為投入的時間多就覺得有價值，不想輕易放棄。先入為主其實是我們大多數人的一個天性，不死守自己的觀念，那才是一種很罕見的特質。理性對待外界的環境，及時做出調整，而不要被所謂的面子給綁架，才能不斷地成長。

學會屏蔽噪音

比如，我們在買完股票後，要儘可能地少看盤。整天盯着大盤看的人，覺得自己掌控了某種節奏，但是浪費了更多的時間成本。我們要學會，避免被外界的聲音打擾。

金句總結:

1.本書談的主題是分明靠運氣，卻被誤認為是憑非運氣（即技術）才完成的事；以及更普遍來說，分明是隨機現象，卻被誤認為是非隨機現象（即決定論）。所謂幸運的傻子，正是這樣的寫照。幸運的傻子運氣好得出奇，卻煞有介事地把自己的成功歸諸其他特定原因。

2.大部分人寧可在別人賺6萬美元時，自己賺得7萬美元，而不喜歡在別人賺9萬美元時，自己能夠賺得8萬美元。

3.不管在哪個領域，最大的風險就是黑天鵝事件，而且黑天鵝事件有一個特點，就是完全不可預測，唯一能預測的就是它一定會到來。

4.面對隨機性，面對這個不能用線性思考的事件，我們唯一能做的一件事就是把我們手上的事情，把能做的事情做到最好。

5.有一身好本事卻窮困潦倒的人，最後一定會爬上來，而幸運的傻瓜他可能短時間內藉助於生命中某些好運氣，但是長期來看，他的處境會慢慢趨近於運氣並沒有那麼好的傻瓜。

這本書的主要內容就這麼多，雖然看似簡單，卻隱藏着不一樣的認知。我們上一篇分享的是《黑天鵝》。讓我們來分別總結一下作者的這兩本書，《隨機漫步的傻瓜》和《黑天鵝》。

《隨機漫步的傻瓜》相當於基礎教程，重點講黑天鵝事件的基本原理，即無處不在、無時不在的隨機性，也就是我們常說的運氣，教我們理性區分成功的原因是能力還是運氣，如何避開厄運抓住好運，而不是被無常的運氣所愚弄；而《黑天鵝》相當於專業教程，專門講對我們影響最大，而我們最容易忽略的黑天鵝事件，教我們如何克服人性的弱點，正確認識和應對黑天鵝事件，當巨大災難來臨時，我們早已做好了準備。

兩本書從基本原理到具體操作，教我們面對罕見的黑天鵝事件時如何避大險和成大功，從空嘆人生無常到厄運常消，幸運常伴。我們無法選擇命運，但可以選擇自己的行動，更好地應對命運。